Liens du fil d’Ariane
ActualitésActualités localesEntreprise localeCrimeAffaires
Depuis l’année dernière, Frederick Sharp, 71 ans, se bat devant la Cour suprême de la Colombie-Britannique contre la US Security and Exchange Commission.
Contenu de l’article
L’homme d’affaires de West Vancouver, Frederick Sharp, se bat depuis des années contre les accusations de fraude boursière et contre le fait qu’il aurait caché des revenus à l’étranger et aidé d’autres à faire de même.
Dès 2016, devant la Cour fédérale du Canada, il s’est opposé à une enquête de l’Agence du revenu du Canada sur ses finances après avoir été cité dans la fuite massive de documents de la société panaméenne Mossack Fonseca. Cette fuite, connue sous le nom de Panama Papers, a révélé comment des milliers de personnes et d’entités ont eu recours aux paradis fiscaux offshore.
Publicité 2
Contenu de l’article
Contenu de l’article
Depuis l’année dernière, Sharp, 71 ans, se bat devant la Cour suprême de la Colombie-Britannique contre les efforts de la Security and Exchange Commission des États-Unis pour faire appliquer au Canada un élément de profit illicite de 37 millions de dollars d’une pénalité américaine pour une prétendue fraude boursière de 1,3 milliard de dollars pour laquelle il a été nommé. le cerveau”.
Il lutte également contre le droit de la Commission des valeurs mobilières du Québec de porter plainte selon laquelle il aurait été impliqué dans une prétendue fraude boursière, car il vit en Colombie-Britannique et non au Québec.
Ce combat de six ans a pris fin ce mois-ci lorsque la Cour suprême du Canada a statué contre Sharp et trois autres personnes qui avaient interjeté appel contre la Commission des valeurs mobilières du Québec, l’Autorité des marchés financiers et le Tribunal administratif du marché financier du Québec.
Mais même la décision de la Haute Cour — rendue après les rejets du tribunal, de la Cour supérieure du Québec et de la Cour d’appel du Québec — ne met pas fin à cette bataille réglementaire.
The matter now goes back to the Autorité des marchés financiers.
Les responsables ont déclaré cette semaine qu’une audience visant à déterminer le calendrier et toute question préliminaire aurait lieu le 7 décembre.
Maisons sur la côte ouest
Contenu de l’article
Publicité 3
Contenu de l’article
Cristie Ford, professeur de droit à l’Université de Colombie-Britannique, a déclaré que la récente décision de la Cour suprême du Canada est la bienvenue, renforçant le fait que les régulateurs des marchés financiers des provinces peuvent avoir compétence sur un accusé dans d’autres provinces s’il existe un lien substantiel.
Mais cela souligne le temps et les ressources que les accusés consacreront à combattre des affaires, qui peuvent parfois aboutir à des décisions modifiant la loi, a déclaré Ford.
Si Sharp et d’autres avaient gagné devant la Cour suprême du Canada, cela aurait porté un coup dur à la capacité des régulateurs financiers à poursuivre les fraudeurs présumés au-delà des frontières, a-t-elle déclaré.
“Vous avez des accusés aux poches bien garnies qui engagent des avocats très talentueux pour proposer des arguments créatifs”, a déclaré Ford, qui possède une expertise en matière de réglementation des valeurs mobilières et financière.
« Manquer de temps n’est pas une bonne façon de dire les choses – mais (ils) profitent de tous les arguments auxquels ils peuvent penser et plaident jusqu’au nième degré », a-t-elle déclaré.
Sharp a combattu l’enquête de l’Agence du revenu du Canada devant la Cour d’appel fédérale, arguant que l’agence avait abusé de ses pouvoirs de vérification et que ces pouvoirs violaient le droit constitutionnel à la vie privée. La cour d’appel s’est prononcée contre Sharp et d’autres en 2022 et il a abandonné l’affaire.
Publicité 4
Contenu de l’article
Dans des documents déposés devant un tribunal fédéral pour appuyer son enquête, l’Agence du revenu du Canada a déclaré que son équipe d’enquête avait découvert une organisation présumée bien structurée liée à Sharp dont la seule stratégie consistait à cacher des actifs et des revenus afin que les personnes n’aient pas à déclarer ou à payer d’impôts. au Canada. L’agence du revenu a déclaré avoir suivi les flux de trésorerie entrant et sortant de cette organisation de plus de 300 millions de dollars dans des centaines d’entreprises, dont la plupart provenaient de l’étranger.
Dans l’affaire de la Commission des valeurs mobilières du Québec, Sharp et trois autres Britanno-Colombiens auraient caché la propriété d’actions de la société minière Solo, gonflé frauduleusement le prix des actions avec des promotions et réalisé 2,6 millions de dollars de profits lorsque les actions ont été sous-évaluées à des investisseurs sans méfiance. .
Des sociétés écrans implantées dans des pays comme les Îles Marshall, le Belize et les Antilles ont été utilisées, ainsi que des banques en Suisse et au Royaume-Uni en 2011 et 2012, affirme la commission.
Les autres personnes nommées dans l’affaire de 2017 sont Shawn Van Damme de Maple Ridge, Vincenzo Antonio Carnovale de West Vancouver et Pasquale Antonio Rocca de Vancouver.
Publicité 5
Contenu de l’article
L’avocat de Van Damme, Carnovale et Rocca dans l’affaire devant la Haute Cour, ainsi que l’avocat de Sharp dans cette affaire, n’ont pas répondu à une demande de commentaire.
La Commission des valeurs mobilières du Québec demande que les quatre accusés soient interdits pendant cinq ans d’agir à titre d’administrateurs ou de dirigeants dans des sociétés et autres entités impliquées dans les marchés financiers québécois. La commission cherche également à imposer des pénalités de 2 millions de dollars à Sharp, 630 000 dollars à Rocca, 500 000 dollars à Van Damme et 300 000 dollars à Carnovale.
Dans la décision de la Cour suprême du Canada à 7 contre 1, les juges ont conclu que le Tribunal administratif des marchés financiers du Québec et la commission des valeurs mobilières de la province sont compétents lorsqu’il existe un « lien suffisant » ou un « lien réel et substantiel » entre la province et le défendeur.
Dans ce cas-ci, le lien incluait le fait que l’entreprise dont le cours de l’action aurait été gonflé était basée au Québec et que l’entreprise dont ils faisaient prétendument la promotion était impliquée dans des activités minières au Québec.
Dans sa décision, la Haute Cour a souligné que, étant donné que la manipulation et la fraude contemporaines en matière de valeurs mobilières sont souvent transnationales et s’étendent au-delà des frontières provinciales et nationales, les cours et tribunaux doivent adopter une approche flexible et téléologique lorsqu’ils appliquent les principes d’ordre et d’équité dans le contexte des valeurs mobilières.
Publicité 6
Contenu de l’article
« Permettre aux défendeurs d’échapper à la surveillance réglementaire du Québec irait à l’encontre de l’objectif de la nature transfrontalière de la réglementation moderne des valeurs mobilières », ont écrit le juge en chef Richard Wagner et le juge Mahmud Jamal dans la décision majoritaire de la Cour.
Contrairement à d’autres pays occidentaux, notamment les États-Unis et le Royaume-Uni, le Canada ne dispose pas d’un organisme national de réglementation des valeurs mobilières. Chaque province et territoire est responsable de la réglementation des valeurs mobilières.
Bien que Sharp ne se soit pas défendu contre la poursuite civile intentée par la Securities and Exchange Commission des États-Unis, dans sa lutte devant la Cour suprême de la Colombie-Britannique pour s’opposer au recouvrement de l’amende de 37 millions de dollars en Colombie-Britannique, il nie toutes les affirmations de la SEC.
Sharp affirme qu’on lui a refusé « l’équité procédurale », qu’il n’a pas été correctement informé de la procédure judiciaire américaine et que l’action judiciaire américaine n’a aucune compétence à son égard.
Le bureau du procureur américain du district du Massachusetts a déclaré cette semaine qu’une affaire pénale contre Sharp liée au stratagème de fraude boursière restait active. Aucune date d’audience n’a été fixée.
Carnovale est également cité dans une poursuite intentée par la Securities and Exchange des États-Unis devant les tribunaux américains pour un stratagème distinct de pompage et de vidage qui aurait été aidé par Sharp, dans le cadre d’un vaste stratagème de fraude boursière présumé de 1,3 milliard de dollars.
Publicité 7
Contenu de l’article
ghoekstra@postmedia.com
twitter.com/gordon_hoekstra
Histoires connexes
La Commission des valeurs mobilières de la Colombie-Britannique offrira de l’argent aux dénonciateurs
Les résidents de la Colombie-Britannique se voient imposer des amendes de 956 000 $ pour avoir fait la promotion de faux investissements dans les mines d’or
Ajoutez notre site Web à vos favoris et soutenez notre journalisme : Ne manquez pas les nouvelles que vous devez savoir — ajoutez VancouverSun.com et TheProvince.com à vos favoris et inscrivez-vous à nos newsletters ici.
Vous pouvez également soutenir notre journalisme en devenant abonné au numérique : pour seulement 14 $ par mois, vous pouvez obtenir un accès publicitaire illimité au Vancouver Sun, à The Province, au National Post et à 13 autres sites d’information canadiens. Soutenez-nous en vous abonnant aujourd’hui : The Vancouver Sun | La province.
Contenu de l’article
Partagez cet article sur votre réseau social
